银行贪婪与低利率加速推高房价

　　众所周知，房地产开发是一个典型的资金密集型产业，如果没有银行的“无限”放贷作为其资金链的坚强后盾，那么，什么“地王”、“捂盘”、“惜售”，就不可能存在，当然，房地产开发商压根儿也就不敢如此放肆、嚣张！卖房就像卖白菜？一天一个价？

　　事实上，房地产开发商不过就是一些“空手道”高手，它们将银行贷款视同“自有资金”，而银行则将房地产开发商看作是“优质大客户”，并投其所好，银行不仅直接向房地产开发商大规模放贷，而且还替房地产开发商向老百姓大肆兜售按揭购房新时尚。也就是说，一方面，在造房过程中，银行对房地产开发商所需资金实行“统包”——要多少给多少；另一方面，在售房过程中，银行则又对无力购房者实行“统包”——怂恿全民按揭，进而替房地产开发商“一步到位”地收回卖房款，当然，也就等于一次性收回了房地产开发商贷款的本息。

　　这叫什么？这叫“双赢”！这是银行与房地产开发商的“双赢”，但它却将购房者的终身收入牢牢锁定在按揭合同上，管它是20年按揭，还是30年按揭，说不定那时的银行早已更换了好几任行长，甚至可能20年后这家银行早已重组易主，或面目全非，或是倒闭掉了，总之，父债子偿是中国人的美德，不必担心账面上的债务人跑掉，上一代偿还不了，下一代继续再接再厉。

　　这就是房地产开发商的“空手道”游戏，这就是银行按揭的“潜规则”！当然，如果银行与房地产开发商要想“里应外合”、“有福共享”，那么，它们还必须以“低利率”政策环境作为诱导。

　　2008年第三季度末，美国华尔街投行与房贷机构一手打造的“次贷危机”，终于演化为世界性金融危机，华尔街的各大投行自食其果，纷纷倒下，信用直接危及到百年老字号的一批大银行。面对此情此景，中国推出了4万亿的中央投资计划“反危机”，与此同时，存贷款利率及存款准备金比率一降再降，2009年银行更是释放出了高达近10万亿的新增贷款，然而，这还远远不够，为了保住房地产业的“支柱地位”并驱动GDP复苏，当然，更是为了保住房地产开发商与银行之间沟通的、脆弱的资金链不断裂，国家不得不再次大刀阔斧地推出房市刺激政策（救房市）：不但新房购买可以“首付两成”按揭，而且购房按揭利率可以享受7折优惠，同时，鼓励二手房交易，对二手房交易发生的税费减半征收。

　　如此低利率政策、如此重大利好，房市想不暴涨也很难。然而，此时正值2009年初，京城一些“对高房价宣战”的学者们立刻作出了自信而果断的预测：2009年下半年全国房价将要下跌50%！为此，人们开始耐心地等待着房价下跌，结果，好戏还在后头。两三个月之后，也就是2009年5月前后，全国房市悄悄发动“游击战”，人气逐渐聚集高涨，大约六七月间，房市突然再次群情振奋，房价开始一路飙升，成交量与日暴增，北京、上海、广州、杭州、武汉等大城市“地王”频出，房价一路上涨不停，直到2009年底，全国房价平均水平再创2007年以来的新高。这一来倒让房市“看跌者”大跌眼镜，连呼看不懂！

　　2010年初，国务院多部委联手推出若干抑制房价的新政策、新举措，但至今收效甚微，而且全国房价不跌反涨，现实状况似乎是“越控越涨”。然而，作为原先出台的“救市”政策——“两成首付”及“7折利率”优惠，似乎也到了应该立即政策退出的时候，不过，几乎所有银行都不肯轻易退出，也许它们谁也不愿率先退出。这是为什么呢？因为如果哪家银行敢于先退出这一优惠政策，那么，也就意味着它将会率先退让相当可观的部分房市按揭份额给其他仍然提供优惠贷款政策的银行！由此可见，目前中国高房价的不断上涨，最大推手实际上就是低利率政策与银行的贪婪按揭。不过，从长远来看，加息及提高首付比例，只能遏制房价的过快上涨，却不能阻止房价的长期趋势向上。主要原因有两个：

　　第一，中国的城市化进程至少还需要20年以上的时间，而且至少有2亿农村人口进城居住或工作，从纯粹的住房供求关系来看，城市房产需求在未来20年仍将不断扩张，而城市土地却越来越稀缺，这股刚性需求必将驱动房价长期坚挺、看涨。当然，随着城市化进程最终步入尾声，中国房价就会像北美、西欧等发达国家一样稳定下来，从而构建相对均衡的“箱体波动”。

　　第二，中国人“买房结婚”的老传统，直接决定着中国人的购房倾向远胜于发达国家。对中国人而言，租房缺乏安全感和归宿感，买房才是自己的，买房才有面子，买房才能结婚，因此，中国人有着“无房不结婚”的陋习与传承。正因如此，13亿人口，户户都要买房，人人都要有房，如此算来，在大城市，每家至少要有三套以上的房子，才能够用！既然如此，只有当中国家庭户均拥有三套以上住房时，住房供给才能饱和，房价也就自然涨不动了！

　　在中国，为什么房地产开发商“卖房就像卖白菜”，而购房者“买房就像买白菜”？以下问题希望大家共同讨论：问题之一：是否有必要人人买房？问题之二：终身租房有何不可？问题之三：房产投资是高收入者的专利，还是中低收入者的权利？