来源：解放网-新闻晨报
□财商人生 马增光
家庭情况
岳女士，今年56岁，去年刚刚退休，退休前在沪上大型医疗机构工作，拥有高级职称，收入待遇都很好。先生在大学里当教授，收入也很不错。儿子大学毕业后在外地做技术工作，收入很优厚，经济完全独立，不需要父母贴补，还常常请父母外
老夫妻收入稳定，还有两套房子，总价值超过300万元，一套自住，另一套出租，月租金2200元。此外，还有70万元投资于证券市场。虽然儿子也一再鼓励消费，但老夫妻几十年养成了生活节俭的习惯，仍然不知道钱往哪里花。岳女士希望知道已经购买的股票和股票式基金应该怎么调整？多年累积的闲置资金和每个月节余的资金应该如何投资？
老年人也要寻梦
□多多
56岁的岳女士已经退休，退休前她是企业的高级专家。在她这个年龄能做到如此境界，一定是付出了极大的努力的。
从繁忙的工作岗位上退下来，告别紧张喧嚣的职场，不知岳女士是否经历过一次生理心理的大调整？她是否有过无所事事的寂寞，有过情何以寄的失落？如今，从家庭财务来看，她完全可以衣食无忧、安享晚年。富足的家庭积累加上子女的孝顺自立，都让她的养老生活无后顾之忧。因此，对于岳女士而言，重要的不是建立或调整家庭理财规划，而是重新规划自己的退休生活。
精力充沛、时间充裕、生活简朴的她，该如何安排自己的晚年生活呢？她说她想抱孙子。自然，抱抱孙子，帮帮儿子，也是很多老人退休生活的一部分。但以岳女士高级专家的资历，仅仅如此是否能让她感到很快乐很满足呢？因此，建议岳女士想想自己童年的梦，看看有什么遗憾可以在晚年弥补。
如果没有其它奢望，就开始学习理财吧。有高级职称的岳女士，学习能力不差，又有大量闲暇时间，正是学习理财的好时机。笔者有个亲戚，当年刚退休时无所事事，感觉很无聊，后来，他学习炒股，关心国家经济形势，关心上市公司财报，也不用很累，就挑点品牌好的大公司股票做投资，套了就补，涨了就逐步派发，几年下来，小有收获不说，更重要的是感觉生活很丰富、内心很充实。
快乐养老得老有所为老有所乐才行啊。
■财务状况分析
岳女士家庭资产状况良好，以下几点需要岳女士注意：
1.消费比例偏低。岳女士老夫妻经历过艰苦的日子所以习惯节俭，后来经济富裕了也没有想过提高生活品质。家庭月收入1.42万元，基本生活开支3000元，生活开支仅占家庭收入的21%，消费水平偏低，可以考虑适当增加消费开支，提高生活品质；
2.现金储备过高。对于收入稳定的家庭一般我们建议留3到6倍的月支出作为应急金。岳女士总月支出3000元，却有30万元的银行存款，资金利用效率不高；
3.股票及基金等高风险投资比例过高。岳女士有70万用于投资股票和股票式基金等高风险投资工具，占投资资产的33%，以岳女士的生命周期、风险偏好和投资经验来看，比例偏高；
4.投资房租金回报率偏低。岳女士价值110万的房子每月租金只有2200元，用10个月租金计算年投资回报率只有2%，甚至低于一年期定期存款利率。
■理财目标设定
岳女士并没有提出具体的理财目标，只是希望能够合理安排手里的闲置资金和每月新增加的现金流，并把投资于股票和基金的钱做出合理调整。但从家庭的资产结构、支出比例和生命周期角度考虑，除了岳女士提出的投资规划外，建议考虑如下需求：
1、重大疾病等风险管理。岳女士和先生除了社保医疗外并没有补充商业保险。随着年龄的增加，岳女士和她先生疾病的概率逐年增加，夫妇俩需要考虑相关的风险管理；
2、房产投资规划。岳女士投资房的租金回报率偏低，可以通过装修或转换的方式增加租金回报率；
3、财产传承规划。岳女士夫妇需要考虑财产传承规划，一方面避免将来国家推出遗产税带来的影响，也可以确保这些财产能够按照自己的意愿实现特定目的。
[理财师手记]人近黄昏，投资健康是第一
对于退休阶段的理财规划，养老规划、重大疾病的风险规划和财产传承规划都是非常重要的目标。
岳女士拥有比较典型的勤俭节约的传统思想，退休前收入不错，储蓄率也较高，所以退休时有不错的节余；根据生活的需求也添置了房产，享有了房价持续上扬带来的资产升值效益；认可投资也果断行动投资股票基金，但因为没有专业的知识和经验加上市场行情不好，所以亏损了一些钱；不太认可保险，所以除了社会保险外没有补充任何商业保险。
随着年龄的增大，岳女士认识到身体健康的重要性，愿意提高消费水平减少和避免重大疾病等风险的发生，并通过准备重大疾病保障资金的方式管理相关风险。希望岳女士在现有消费基础上，增加营养、娱乐、体育锻炼身体等养生方面的开支，通过丰富的营养、愉悦的心情和适当的体能锻炼避免或者减少疾病的产生。
理财规划虽好，但只是适合当前阶段。岳女士的先生退休和自住房房贷还完后，家庭收入结构就会发生很大变化，建议岳女士定期与理财师交流，根据实际情况调整理财规划。
[保险规划]
保守理财 关爱永久
□中国平安 杨春光
岳女士家庭目前在财务上的状况可谓十分理想，收入大于支出，资产大于负债，可谓衣食无忧。同时，子女经济独立，孝敬老人，尽享天伦。所以，岳女士所提出的3个理财目标，归纳起来其核心就是如何让家庭的资产保值增值。其实，收益和风险的不变真理就是简单一句话：“高风险高收益，低风险低收益。”随着退休生活的到来，对未来收入的预期也会随之降低，所以，“保守”也就成为必然的选择。保守的理财产品主要包含三大类：存款、债券和保险。就保险这一块而言，岳女士及其丈夫到了现在这个年龄，不少包含较高风险保额的产品已经难有选择，好在由于家庭没有明显的“负债”，所以寿险保额的需求也不高。保险产品中的银行保险产品大多风险保额很低，对投保人的年龄要求较低，建议岳女士可以选择这一类的产品，借助保险公司的投资能力，实现资产的分散投资和保值增值。
另外，从为人父母的角度来说，子女永远是父母的最爱，每一个父母都希望自己的爱永远呵护在孩子的身边。很多父母会选择给自己的孩子投保两全型的保险产品，就是为了实现这份美好心愿的产品，两全型保险产品大多会间隔几年给付一次生存金，譬如三年一次或两年一次，就像父母留给孩子的一份纪念和关爱，每隔几年都会按时按量的给到自己的孩子。这些生存金若不领取的话，还能够累计生息，聚沙成塔，在子女不同的人生阶段按需领取，用作子女的教育金、婚嫁金、创业金、养老金等。所以，对于岳女士而言，给孩子投保一份两全型产品也是不错的选择。
■理财建议
经与岳女士充分沟通后，理财师给出如下建议：
1、优化资产组合。建议岳女士减少现金储备和调整股票以及股票式基金比例，把现金储备减少到5万元；寻找合适机会减少投资于股票和股票式基金的资金到10万元左右；把多余的现金和从股票与股票型基金撤出来的资金合计85万元投资偏债型基金，相对风险较小，投资收益更加稳定，且具备一定的灵活性，非常适合岳女士家庭；
2、利用简单科学的投资方法投资。岳女士可以把每月结余的钱以自己或夫妇联名为投保人，儿子为受益人购买投资连接险：第一，通过定期定额投资的方式可以平滑风险，获得超越通货膨胀的平均回报；第二，丈夫退休后可以根据当时的经济状况停止或减少投资；第三，如果自己需要动用资金，可以灵活提取；第四，百年后可以把这笔资产顺利传承给儿子；
3、调整投资房产。建议考虑装修提高租金回报，或在合适时间置换租金回报更高的房产；
4、增加保健消费支出，提高生活品质。岳女士已经退休，先生也即将退休，随着年龄的增长，生病的概率也在增加。调查显示，预防疾病每投入1元钱，可能相当于治疗疾病消费的8元钱，建议岳女士在现有消费基础上增加营养、娱乐、体育锻炼身体等养生方面的开支，通过丰富的营养、愉悦的心情和适当的体能锻炼避免或者减少疾病的产生。岳女士可以考虑每月增加1000元用于健康、娱乐和体育锻炼相关的支出；
5、设立重大疾病保障资金。岳女士已退休，先生接近退休，很难购买住院类或重大疾病类商业保险，但可以考虑购买上海政府和保险公司联合推出的“银发无忧”综合保险，保障范围涵盖意外身故、伤残、骨折津贴、旅游意外事故、食物中毒和住院护理附加险等内容。单份主险和附加险仅40元，累计最高赔付金额可达21300元，可实现部分风险的转移。另外，资产重组后购买偏债型基金的85万也具备一定的灵活性，可以用于重大疾病保障的储备。
上网从搜狗开始
