投资8天门槛100万 短期理财产品弱市继续走强

　　近段时间以来，股票、基金遭遇寒流，不少投资者撤出资金选择观望。然而，近期银行短期理财产品却一枝独秀，投资者开始青睐“流动性强、灵活稳健”的银行短期理财产品。注重资金流动性成为此类银行理财产品的特色。

　　市民爱上短期理财产品

　　统计显示，目前各家银行在售的多款银行理财产品中，有八成左右的产品属于1年期以内的短线理财产品。“最近来咨询短期理财产品的人明显比以往多了，而且多数都是提前预约要买最新的短期理财产品。”民生银行四川分行个人理财中心的负责人说。

　　市民周先生想为儿子上大学攒点钱，但现在股市风险大，银行存款利息又下调，于是他决定投资短期理财产品。“银行短期理财产品收益相对固定，风险也比较小，由于时间不长，即使以后国家要调整投资政策，也比较有利。”周先生说，他最近看好了某银行推出的年收益6%的短期理财产品，准备进行投资。

　　关注银行理财已经5年的杨女士，6月份购买了中信理财产品，期限只有81天，却获得了4.8%的年收益率。7月，当她得知华夏银行推出增盈9号产品，期限为142天，可获得年预期最高4.2%的收益，她又赶紧购买了该款理财产品。

　　农业银行一位理财经理也表示，短期理财产品就销售情况来讲没有什么太大的分别，固定收益产品的销售很理想。“对投资者来讲，一年以下的产品他们并不那么在意期限到底是3个月还是8个月，他们所关心的是产品达到的收益率。固定收益产品由于相对的波动比较小，所以在股市不好的情况下更加受到投资者青睐。”

　　短期理财让闲钱热起来

　　据业内人士介绍，银行推出的短期理财产品具有两个突出特点。首先收益高，按照目前市面上短期理财产品年化收益率标准，年投资收益要比银行同期存款收益普遍高出30%，而且实际投资收益率均高出银行1年期存款利率；其次资金流动性高，1个月、2个月及3个月是目前短期理财产品市场的主要投资期限，更短的期限在不断涌现，如光大银行的8天超短期理财产品、工商银行“灵通快线”投资期限更是短至1天。

　　对于短期产品热销是否是短期行为，建行川大支行理财顾问表示，从前景来看，银行理财产品这块和资本市场直接相关，“股市不好，短期理财产品就好卖，股市一旦好起来，这钱肯定就回流到股市了。短期产品也并不是越短越好，还要综合考虑很多因素。如果我向客户推荐产品，那我并不会推超短期的产品，收益率太低了，并且没几天你还得来银行办赎回手续，太麻烦。我个人觉得半年期的产品比较适合一般的投资者。”

　　提前赎回可能面临风险

　　作为低风险的短期理财产品，并非没有风险，短期理财产品的投资对象主要为低风险的债券等产品，其也可能存在部分信用风险。专家提醒投资者：短期理财也并不是没有任何风险，一般都有流动性风险和市场风险，另外还得注意提前赎回风险。

　　民生银行理财师指出，由于期限较短，短期理财产品大多不能提前支取。不过有的产品也有提前赎回条款，如某银行6个月美元保本浮动收益理财产品规定，银行在第一个季度末有一次提前终止权，而客户没有提前终止权，在投资期内不可以提前支取本金。如果银行行使提前终止权，客户的实际投资期限将被缩短。

　　因此，银行人士提醒投资者，要看清楚产品的提前赎回条款，银行一旦行使提前终止权，可能意味着投资者即将面临亏损。这种情况下投资期限虽然缩短了，本金也没有损失，但有可能得到的是零收益。

　　早报实习记者章瑶摄影刘筱庆

　　□延伸阅读

　　短期理财产品主要是投资国债、央行票据、金融债、企业债等债券及优质企业信托融资项目、货币市场基金、新股申购、银行承兑汇票等投资工具。

　　依据投资方向不同，短期理财产品分为两种：保本收益型产品主要投资于银行间的资产，风险比较低，可以承诺保证本金；不承诺保证本金的产品投资于银行间的票据，包括一些信托贷款的资产。

　　投资者购买短期理财产品，如果是浮动收益型，一般要支付一定比例的产品管理及托管费，如工行的某些浮动收益型产品，费用为投资金额的0.23%，这个费用会在结算时扣除。但很多固定收益型理财产品则不产生前后端费用，如招行的“金葵花”安心回报理财计划。

　　大多短期理财产品的投资最低金额为5万元，追加投资从1000元到1万元不等。也有个别产品的门槛相当高，如光大银行推出的某款为期8天的超短期理财产品，门槛为100万元。

　　早报记者杨先武