上半年全国P2P规模增速降温 四大缺失待补

　　作为互联网金融行业发展最快、最为活跃的领军业态，P2P网贷始终处于风口浪尖。尤其进入2016年，频频爆发的风险事件，备受行业关注。

　　据第一网贷（深圳市钱诚互联网金融研究院）7月1日发布的《2016年上半年全国P2P网贷行业快报》显示，2016年上半年全国P2P网贷主要指标向好，成交额9,706亿元，同比增长1.40倍；网贷利率9.48%，同比降低近三之一；网贷期限6.16月，同比延长1.65%；网贷参与人数日均37.93万人，同比增长1.49倍。另一方面，此前停滞不前的诚信指数、风险指数、评级指数、自律指数也有所改善，实为罕见。

　　报告显示，全国P2P网贷行业正逐渐步入健康、网贷投资人逐渐成熟的迹象。但是P2P网贷行业标准缺失、信息缺失、中介缺失、预警缺失依旧严重，打防结合、预防为主，建立监管长效机制，促进P2P网贷规范有序发展任重道远。

　　网贷规模增速放缓

　　报告显示，全国P2P网贷平台共5685家，平均每家注册资本为4,059万元。2016年上半年全国P2P网贷成交额9,706亿元，较2015年上半年同期增长140%，仅为同期水平一半，增速明显放缓。

　　具体来看，网贷规模方面，上半年纳入中国P2P网贷指数的样本平台中，网贷成交额在1000万元至1亿元的数量最多，共计1169家,占比四成；其次是1000万元以内规模，占比约三成。另外，16亿元以上的共计109家，占3.87%。

　　另外，利率水平继续下降。上半年全国P2P网贷利率9.48%，同比降低3.85个百分点。其中，平均综合年利率主要在10%以内的成交额共计6159.87亿元，占总成交(1817.00,0.000,0.00%)额六成。其次，平均综合年利率在10%至18%，占比约三成。利率水平在24%以上占比仅0.75%。

　　网贷期限来看，上半年全国P2P网贷平均期限6.16个月，同比延长0.1个月，上升1.65%，网贷平均期限在1个月以内的成交额占比最高。

　　从地域来看，上海、北京、广东省占据上半年全国P2P网贷平台总成交额前三甲，成交额分别达到2681.32亿元、2406.18亿元、2239.78亿元，占全国总数成交额的75%。参与人数日均7.93万人，同比去年同期增长1.49倍。

　　风险平台数创历史新高 标准缺失

　　报告显示，截至6月末，2013年以来，P2P网贷行业发生停止经营、提现困难、失联跑路等情况的各种问题平台累计2077家，占全国P2P网贷平台5685家的36.53%，创历史新高。截止2016年6月底，问题平台率36.53%，环比（较上月底36.09%%）增加0.45个百分点。

　　第一网贷报告同时指出，目前P2P网贷的风险状况还没有本质上的变化。P2P网贷长期存在的四大缺失严重，至今还没有多大改变，并导致了P2P网贷跑路风、倒闭潮。具体为：

　　一是标准缺失

　　目前规范P2P网贷主体行为的法规、制度、标准仍未落地。国家至今仍未出台一份正式监管文件和明确可行的监管办法。网络广为流传的《互联网金融风险专项整治工作实施方案》真伪未辨。总体上，P2P网贷还处于摸着石头过河状态。

　　二是信息缺失

　　P2P网贷投资大众对揭示债务人信用风险信息具有超乎寻常的责任心，在验证债务人信息全面性、真实性、及时性上有无可比拟的优势；公开表达其利益关切会提升建立信用关系的效率，符合互联网金融特性。但是，目前债务人信息十分模糊、P2P网贷平台的财务信息匮乏、部分P2P网贷信息造假触目惊心。

　　近年，我国颁布的互联网金融监管法规都对行业信披作了较大篇幅的阐述和要求。协会方面，今年3月，中国互联网金融协会召开互联网金融信息披露研讨会，要求会员单位每天更新至少21项平台运营信息；上海、广东、江苏等地相继出台P2P信息披露相关指引；上海更是出台了全国首个P2P网贷平台信息披露指引细则，要求每月披露包含主体信息、产品信息、业务信息、财务信息在内的共49项信息。但是部分规定不够明确，执行情况也很不理想。

　　三是中介缺失

　　报告指出，P2P网贷的信用风险形成的复杂性和特殊性，需要运用专业技术揭示风险成因的内在联系，提供可靠的信用信息，提高投资决策的质量与效率。

　　P2P网贷平台定位为信息中介机构，但目前P2P网贷平台并不独立。借款人主体多数未经过会计师、律师、评估师、评级等独立第三方中介审定，部分P2P网贷平台本身就是债务人，甚至通过制造虚假信息骗取信任，非法集资。

　　从中介来看，会计师事务所、律师事务所、评估机构、评级机构等贴近P2P网贷市场，对P2P网贷机构运作规律、产品特征和交易模式熟悉，能够提供合规监督、财务审计和信用评价等服务，在风险积累的早期发现问题等，但是长期以来缺乏中介机构发力。

　　四是预警缺失

　　由于P2P网贷风险监测预警体系缺失，同时，P2P网贷领域的非法集资隐蔽性强，往往披着各式各样的伪装，打着依法合规的旗号，监管部门不易发现。等到风险充分暴露的时候，可能已经给有关群众带来严重财产损失，社会影响十分恶劣。

　　目前人民银行已与中国互联网金融协会一同建立了主要基于P2P网贷来源端的总量统计，个别信息涉及到运用端，已分期分批先从协会会员单位开始统计，直至全部会员，并将扩展到全部网络借贷平台。据悉，人民银行与国家统计局似联合发文，取得对所有互联网企业采集数据的合法权利。但是目前这预警措施还是P2P网贷风险监测预警体系建构的初级阶段。