央行通知发布后，引发市场的极大关注。多位业内人士向《第一
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动了谁的奶酪
中央财经大学教授黄震认为，金融创新必然要跨界，而这必然会触动既得利益，从而引发反弹。
在黄震看来， 如果网络信用卡能够推广，其基于互联网剧透的海量客户的长尾效应和大数据的精准应用，加上其场景支付和快速审批的用户体验，中信银行的信用卡发卡量必将快速增长。
“发行网络信用卡的银行，会迅速形成规模，有可能像天弘基金一样，迅速成为占据行业老大，其他没有和互联网企业合作的银行则会迅速旁落，这必将打破现有的利益格局，引起其他银行的不满。”黄震说。
黄震认为，此次支付宝、腾讯和中信银行合作的网络信用卡被暂时叫停，背后可能还有银联的因素。 在此之前，银联基本上是唯一的支付渠道但已经受到第三方支付的强雷冲击，而以二维码为支付基础的网络信用卡同样如此。因此，支付行业利益格局和行业规则。利益相关各方现在正处理新规则建立前的激烈博弈之中。
宏源证券研究所副所长易欢欢也持这一观点。 他说，互联网金融更多的从消费者角度考虑问题，信息也比较透明，而传统银行更多是靠信息不对称套利，这对传统银行将产生巨大冲击。
“互联网金融火热，还是源自移动互联网、大数据、电商的渗透，让消费者形成了爆发性的需求，传统机构发现原有的体系这么脆弱、客户壁垒这么低。对银行来说，不断流失的客户、数据、资金、信任是最恐怖的。”他说。
对于银联，易欢欢认为，其收入主要来自交易手续费和广告，而海外支付机构已经摆脱了这一点，海量交易形成的数据提供的各种服务，已经成了收入主要支撑。在此情况下，银联短期的转型压力还是很大的，他们可能也希望有更充足的时间来完成业务转型。
央行数据显示，去年中国第三方支付交易规模已达到5.96万亿元，同比增长高达56.9%。某股份制银行人士亦告诉本报记者第三方支付线上绝大多数可以绕过银联，线下收单方面也已已经具备和银行直接清算的能力，无论线上线下，第三方只和银行间的清算，完全可以绕过银联。
而这从银联总裁时文朝的讲话中似乎也可见端倪。在3月3日拉卡拉的新产品发布会上，时文朝称，支付行业前20家公司占据了90%以上第三方收单市场，而且正在千方百计绕过银联。
时文朝还进一步表示，整个支付业从业人员的心“都在半空中漂浮”，每天都有新产品、新模式、新花样出现，而这些新产品、新模式、新花样，并不是一个把蛋糕做大的思路，因此不想让大家把银联当成“唐僧肉”。并且应当对产业现状进行冷思考。
而在另一方面，网络信用卡的出现，银监会而言，同样面临考验。黄震认为，如何处理与允许发行网络信用卡的关系，以及允许发行网络信用卡的依据，将是银监会首先需要面对的问题。“民生银行的直销银行当时就被叫停了，为什么现在又允许中信发行网络信用卡？加上里面涉及第三方支付，关系就更复杂了。”
央行意在摸清风险点 ？
据公开信息，央行在通知中表示，线下条码(二维码)支付突破了传统终端的业务模式，其风险控制水平直接关系到客户的信息安全与资金安全。虚拟信用卡突破了现有信用卡业务模式，在落实客户身份识别义务、保障客户信息安全等方面尚待进一步研究。
央行要求，立即暂停线下条码(二维码)支付、虚拟信用卡有关业务，采取有效措施确保业务暂停期间的平稳过渡。
根据支付宝、腾讯此前宣布，上述网络信用卡，基于其大数据，在线申请，即时申请，即时审批，整个流程都在线上完成，完全改变了传统信用卡的业务模式，其支付在建立在二维码基础上，线上线下均可使用。
上述股份制银行人士认为，基于网络信用卡的上述特性，央行暂时叫停的理由是安全问题，站在央行的离场，摸清楚其潜在的风险，要求其做好信息披露，从防范风险的角度出发，也算是应有之义。
“央行对于互联网金融已经看到非常清楚，网络信用卡的一旦推出，将是面向全网的，体量非常大，其中隐藏的风险自然也不可小视，因此央行对创新的态度也就非常审慎。”易欢欢说，叫停不是宗旨，而且只是叫停并非禁止，口子并未堵死。作为创新业务，央行可能是希望将其业务模式、风控手段摸清楚，并选择成熟的支付技术。
黄震也认为，此次央行在措辞上有所保留，并非彻底叫停，其用以可能是进行风险评估，提高信息透明度，以防范风险的发生。而二维码支付不过是一种支付认证方式，在新支付技术越来越多的情况下，彻底叫停已不可能，未来极可能会摸索除一种新的监管模式。
“无论是监管层，还是消费者，信息透明都同样重要。”黄震说，央行毕竟担负着支付结算的管理和安全，处于审慎监管的离场，采取上述措施也是可以理解的。
作者：杨佼 (来源：一财网)
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