银行理财光环褪色 储户重返定存市场

　　多年来备受市场偏爱的银行理财产品，巅峰过后正在逐渐褪去光环。

　　5月8日11点刚过，位于北京人民大学附近的招商银行营业大厅已稍显冷清，三个理财专柜，只有一个正在低头做事的工作人员，面前还放置着“暂停服务”的牌子。

　　《华夏时报》记者以购买理财产品为由向 前询问得知，无论是金卡客户专享的理财产品还是普通客户的短期理财产品，分别只有一期（不含外币理财产品）；其中，专供金卡客户的理财产品额度基本售完，针对普通客户的理财产品，也已没有太多额度，而收益率则分别处于4.1%和4.3%的低位水平。

　　“近期的短期理财产品，无论是从发行数量还是收益率上来讲，都跟之前有很大的区别。”该行一位理财经理告诉记者，从年初开始，银行理财产品的数量越来越少，进入5月，理财产品数量骤减，每星期发行的短期理财产品不过一两期而已；同时，收益率也越来越低，2、3月份的时候同一款期限的产品收益率还能达到4.6%-4.8%，现在已经降到4.2%左右，更低的仅有4%左右。

　　多年来，无论是作为百姓投资的工具，还是银行吸储的利器，银行理财产品一直备受市场偏爱，市场关注度持续升温，理财产品的数量和种类也层出不穷。

　　“在此之前，银行理财产品的数量太多了，很多银行每天都能发行几期长、中、短不同期限的理财产品，每个星期至少有十几种理财产品供客户选择。在季末和年末这样的特殊日子，银行为了完成任务，大量吸收存款，甚至有在一星期内推出过20多种理财产品的情况，打印到白纸上都是密密麻麻的。”加入购买理财产品大军已3年、把全部存款转移到理财产品的张女士介绍称。

　　但是，现如今，张女士决定放弃理财产品，重返定存市场。

　　据银率网数据库统计，2013年一季度，商业银行共发行理财产品8029款，发行量较2012年第四季度下降4.1%；其中，人民币产品数量环比减少4.6%。同时，4月份商业银行共发行2439款理财产品，发行量较3月份环比下降12.8%。

　　记者走访了北京多家银行网点后发现，无论是建行、农行、工行、中行国有四大银行还是股份制或是城市商业银行，理财产品纷纷处于“量价齐跌”的局面，收益率能达到5%的短期理财产品几乎“难觅踪影”，而这样的收益率同比而言仅是个常态。

　　“银行通过理财产品募集资金，本意是吸收存款用于放贷，其中，大部分借款人均属于国有垄断企业以及信用主体信用等级较高的房企，但从年初开始，国家对楼市的控制越来越严，无论是针对个人的贷款还是开发商的放款额度均有所下降，这直接导致了理财产品不景气的局面。”建设银行一位理财经理对记者表示，这样的情况短期内不会有太大的改观。

　　5月7日，申银万国披露的数据显示，截至4月30日，四大行信贷投放预计约为2450亿元，低于3月的3310亿元的投放量。也就是说，四大行在4月份的整体信贷投放出现了回落。

　　“理财产品量价齐跌的确不是单方面的问题，这是一个连锁反应。”一位市场人士接受本报记者采访时表示，目前，全国范围内都在控制房地产市场，地方政府也在打压房价，楼市整体趋于低迷状态；因此，银行也在观望，即便市场所需贷款的体量很大，银行也不敢放贷。同时，银行理财产品大都是银行与基金、信托等金融机构合作的产品，这类理财产品亏损的较多，被人称之为垃圾理财产品。为了清理这部分市场，银监会也于近期采取了措施，直接导致银行理财产品数量减少、收益率下降。

　　据记者了解，3月底，证监会发布了《关于规范商业银行理财业务投资运作有关问题的通知》，此次清理银行理财产品的真实目的在于隔断商业银行系统与券商、信托等影子银行的业务联系，切断其输血通道。

　　如今，监管新政策落地已一个多月，效应正在显现。这也意味着，银行理财产品的收益进一步下降是大概率事件。