保费增速受困养老和健康险要挑大梁

　　本报记者 高和平 北京报道

　　随着上市险企2012年中期业绩的发布，今年上半年，险企经营颓势明显。尤其是相对于去年同期两位数的保费增速，今年上半年，保费增速明显放缓。

　　所幸，险企已经意识到问题所在，纷纷进行产品结构调整，提升保单的吸引力。在业内人士看来，下半年保费增长有望恢复，而未来养老险和健康险将成为获取保费的新亮点。

　　保费增速放缓

　　“作为与宏观经济景气周期密切相关的寿险行业，继续呈现调整态势。”上任5个月的国寿董事长杨明生，用这段话作为业绩发布的开场白。

　　中国人寿公布的业绩数据显示，上半年国寿营业收入2252.60 亿元，同比下降2.9%。其中，已赚保费为人民币1847.39 亿元，同比下降5.2%；首年保费同比下降28.8%，首年期缴保费同比下降14.3%。

　　再看看其他上市险企的情况。记者了解到，中国平安今年上半年保费收入同比增长10%，较2011年36.5%的同比增速回落了26.5个百分点；中国太保上半年保费收入同比仅微增4.2%，相比2011年14.2%的增幅回落10个百分点；新华保险2012年上半年保费收入虽然较2011年增长53亿元，但也处于历史低位。

　　一叶知秋。不难看出，今年上半年，保险业仍未能摆脱业务增长放缓的局面。

　　来自保监会的统计数据显示，今年上半年，全国实现保费收入8532.3亿元，同比增长了5.9%，但预估全行业寿险保费收入仅实现千分之五的增速，新单保费出现负增长，而去年上半年寿险行业的保费增速为11%。

　　江苏省历来是全国寿险保费收入的大户，总部位于江苏的利安人寿总裁刘政焕，在接受本报记者采访时表示，今年寿险行业发展确实面临一定挑战。在销售渠道上面临瓶颈，“个人代理人增员难、留存难；银行保险对银行依赖过大，未来发展面临很大不确定性。”此外，寿险公司之间产品缺乏差异性，与其他金融机构的产品相比差异性不大，产品总体投资属性偏重，保障功能不强。同时，投资收益不理想，导致分红水平难以达到客户预期，制约业务增长。

　　调整进行中

　　记者在采访中了解到，寿险公司注重开发投资功能过强的保障产品的经营思路偏离了保险本质。所幸，寿险公司和监管机构已经认识到，这种发展方式不能持久，要大力回归产品的保障功能。

　　“现在保险业已经进入短期结构和发展的痛苦期，这不是险企自觉的行为，而是市场倒逼的结果。如果不在调整中走出来，那肯定会被市场淘汰。”杨明生指出。

　　单说产品结构的调整，国寿上半年已经做了一系列调整，包括止住业务下滑态势、及时推出以保障功能为主的新产品、拉升新业务价值等。对于下半年，国寿的思路是重点发展保障型产品。

　　与之相比，别的公司也略有侧重点。

　　太平人寿也是有着国资背景的另一家保险公司。记者研究后发现，公司的想法是产品既抓保障，又抓理财，这是其争保费夺市场的手法。

　　以8月26日上市重推的一款名为“盛世金享南水一号”的全能保险计划为例，主险为太平盛世金享终身年金保险，突出保障功能。附加险则是名为“南水一号”的两全保险，高比例挂钩南水北调债权投资计划。

　　记者了解到，在保险业内将保险产品资金与债权项目挂钩的做法之前已有保险公司进行小规模试水，目的就是抓住投保人既想获得充分保障又想享受投资收益的心理，进而获取保费。

　　对此，太平人寿向记者解释，在这项保险计划中，主险和附险的功能性和缴费期限存在很大的差异，就是为了让客户根据自身需要决定搭配比例，以实现养老和理财功能的平衡，进而理顺保障和投资的关系。

　　此外，新华保险近期上市的一款新品“祥瑞一生”，也突出了保险的保障功能，公司总裁何志光直言不讳，“这是在新的行业监管导向和公司发展战略下推出的一款战略性产品，标志着新华保险产品结构转型的开始。”

　　养老健康险是亮点

　　长江证券的一份保险行业分析报告指出，“近期市场助推产品类型主要为健康类产品和年金类产品。年金类产品在宣传过程中依然强调了保险产品保本以及（快速）返利的特点。从产品销售对象来看，细分市场的趋势逐渐明显，少儿险、职业女性保险以及区分不同市场的理财产品逐渐推出。”

　　申银万国研究员孙婷也认同，养老险和健康险是未来主要发展方向，且潜力巨大。在她看来，商业养老险和健康险与社会保障改革和医疗体制改革相关，未来的老龄化将造就养老和健康保险的刚性需求。

　　如此看来，抢夺养老险和健康险的市场份额是大势所趋。

　　国寿总精算师利明光向记者透露，对于产品创新，近期公司会针对养老、疾病等推出新的产品。

　　8月29日晚间，新华保险也公布了今年上半年业绩，在报告中称，“下半年将稳步推进养老、健康险产业等创新业务发展，建立市场领先优势。”