比定存利率高还保本？ 买不到国债买保险靠谱么

　　上周四我去银行排队买国债，没想到不到10分钟就卖光了，感觉这次国债卖的非常火，这是什么原因呢？还有，在买不到国债的情况下，一些银行工作人员给我们推荐一些高利率的保险产品，据说也是保本的，收益比银行定期存款利率高，并且还附送家庭财产保险，请问这些保险产品到底靠不靠谱呢？

　　刘先生：

　　对于您的苦恼，想必会有很多市民感同身受。财政部这一期的国债发售之所以相比以往更为火爆，主要原因在于当前的市场处于利率下行趋势。我们看到，今年一季度的GDP增长已经回落至8.1%的水平，4月份的CPI也已回落到3.4%的正利率区间，虽然中国人民银行今年以来还没有调低存贷款基准利率，但就在上周六，央行再一次降低了存款准备金率，为银行业补充流动性，在不少经济学家看来，降息并不是很遥远的事情。

　　国债一般被称为“金边债券”，除非像希腊一样面临政府破产危机，否则几乎无任何风险，人民币国债更不用说了，购买它你可以放一百个心。除了国债之外，其他任何投资理财产品都是存在风险的。

　　目前市场上确实存在一些捆绑家庭财产的理财型保险产品，所谓“投资型家庭财产保险”，其中国内某保险公司推出的一款保险产品，合约期为3年，每年收益为银行3年期定期存款利率加0.5个百分点，如果遇到基准利率上涨，它的利率也跟着涨，但如果降，它的利率不低于您购买之日的利率。

　　从理财的角度分析，这样的产品确实不错，假设银行利率长期平稳，那么该产品收益与国债相当，并且这种保险还附赠您购买额2倍保险额的家庭财产保险，如果家庭财产因故发生损失，还可以获得理赔。但有一个风险十分需要您三思，那就是这款保险产品您不能提前退保，如果在3年期限未到之时提前退保，那么不仅您全部的收益都没有了，并且连投资的本金也都会有所损失。

　　请您记着，保险产品无论如何包装，其本质仍然是保险产品，与国债存在本质不同。虽然购买国债提前兑换的话，也会损失一部分应得收益，但本金并不会损失，而目前市场上大多数保险产品，如果提前退保，都会损失本金，并且损失率还不低，足够您后悔一阵子的了。所以说，如果您有闲钱，并且能保证这笔钱在几年内是绝对不会用上的，那么您可以购买相应年限的理财保险，但话说回来，谁能料到明天会发生什么事情呢？

　　作者：孙春祥 (来源：北京晨报)