巴西保险业前景大好(图)

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　　李险峰 陈彦材/编译

　　据新兴市场咨询公司BRICdata的最新调查，未来4年，巴西保险业将迎来健康险、寿险及非寿险业务的强劲增长。

　　BRICdata此前发布了题为《巴西健康险业商业投资机遇：至2016年分析及预测》的报告。报告称，巴西的个人意外伤害险和健康险市场在过去10年间增长强劲，其主要原因包括：该国经济持续发展；保险深度增加，医疗保险产品与服务蓬勃发展；居民可支配收入水平提高；消费者的医疗保健、安全保护、储蓄意识整体增强等。随着更多的公司将健康险作为员工必要福利，保险销售不断增长，自留额已超平均水平。

　　报告称，巴西健康险业总市值从2007年的98亿雷亚尔（约合54.7亿美元）增至2011年的151亿雷亚尔（约合84.3亿美元），复合年均增长率达11.27%，实现两位数增长。健康险产品与服务的保险深度由0.34%上升至0.54%，国内保单量不断攀升。健康险业新增保单总值从2007年的6914万雷亚尔（约合3862万美元）上升至2011年的8842万雷亚尔（约合4939万美元）。

　　基于上述数据并综合考虑其他市场因素，BRICdata预测，到2016年，巴西意外伤害险和健康险市场价值将达162亿雷亚尔（约合90.5亿美元），未来4年将实现16.32%的复合年均增长率。该公司进一步预测，2012年，新增健康险保单所缴纳的保费将达9566万雷亚尔（约合5344万美元），2016年将超1.1634亿雷亚尔（约合6499万美元），其中团体保单的市场份额增幅最大。基于以上数据，巴西将成为全球最大的保险市场之一。

　　报告同时指出，巴西健康险业要根据市场发展情况作出相应调整，才能充分利用经济高速增长的契机。目前面临的挑战之一是，医疗费用的普遍上涨使得巴西国内险企难以承担健康险的赔付。近年来，全球持续通胀，保户对先进治疗技术与医药科技的需求增加，造成了巴西国内医疗费用飞涨。为了解决这些问题，近年来巴西政府健康险监管机构——全国补充医疗保障委员会已经制定了相关规定，旨在建立市场披露规范和医疗保险定价规则，并提高险企的整体赔付能力。目前看来，这些举措能否有效调节保户和险企的费用负担尚无定论，但举措本身的确令人鼓舞。

　　此外，巴西健康险业还存在结构性问题。目前的健康险业由公有健康险公司主导，2011年，八大公有健康险公司保额占全年健康险保额的70%。相比之下，由于资金限制和价格竞争等因素，私有健康险公司在规模和实力上相差甚远。BRICdata表示，为了提高市场竞争力，很多私有健康险公司已经开始通过引入外资，与知名海外保险集团合资来促进企业发展。

　　BRICdata的这份报告与其早些时候发布的一份独立报告在巴西非寿险市场发展前景和问题分析方面十分相似。这份独立报告题为《巴西非寿险业：至2015年主要趋势与机遇》，报告中称，过去10年，巴西非寿险市场健康发展，主要得益于国内经济的强劲增长、经纪渠道的扩展及车险、财险、建工险的业务增长。非寿险业尽管增速很快，但仍面临诸多严重问题，包括效率低、核保规则欠佳和有碍市场竞争的监管壁垒等。其中，监管壁垒问题尤为突出，最近私有保险业监督局提出了强化风险管理机制的提议，其中一项有关国内再保险的命令颇具争议，从短期看对私有险企来说，监管环境每况愈下。此外，巴西非寿险业还面临外部挑战，当前欧债危机继续演化，美国经济恐出现再次衰退，这都有可能对巴西经济和产业规划造成负面影响。

　　在至2015年的这份报告中，BRICdata预测巴西寿险市场保费收入将从2011年的613亿雷亚尔（约合350亿美元）上升至2015年的988亿雷亚尔（约合564亿美元），年均增长率达12.3%。寿险市场迅速发展的推动因素包括：宏观和微观经济基础坚实，监管限制的部分放松，国外险企参与市场竞争以及民众、尤其是年轻一代的参保意识增强。BRICdata预测，个人延期年金产品将成为保险销售的主力军，正规银行服务渠道的拓展也会带来银行保险业务的发展。

　　BRICdata的报告显示，目前巴西是拉丁美洲最大的保险市场，位列全球第17位。现在巴西70%的就业人口还未参保，因此对于国内外险企来说，存在着巨大的市场潜力。总体而言，巴西将是今后10年增长最快的保险市场之一，收入水平的提高和消费者风险管理意识的增强将催生庞大的市场需求。此外，如果各家险企能适时转变商业经营模式，充分利用国内巨大的市场潜力，巴西保险业将成为世界竞技舞台的佼佼者。