期缴投连险更适合长期投资 保障功能优于趸缴

　　□杨卫红

　　针对近期资本市场的震荡行情，保险公司不断推出期缴投连险来为投资者规避风险。期缴投连险，类似于基金定投，可通过分期将资金投入投资账户，从而避免选时风险，此类保险保障功能较强、保费略高，但需要坚持长期投资理念。

　　费用：比趸缴费用略高

　　趸缴投连险的投资门槛较高，一般为2万～3万，有的保险公司门槛甚至达到5万以上，因此适合手中有大额闲置资金的人群。与趸缴投连险不同的是，期缴投连险的缴费方式不是一次性投资，而是定期定额投资，由于分散投资，适合低收入人群通过长期投资来积累资金。

　　从初始费用上看，二者相差不大。尽管保监会对5万元以上趸缴初始费用上限定为5%，5万及以下为10%，但多家保险公司的初始费用上限均低于这个水平，一般维持在3%左右。从期缴投连险来看，初始费用则一般与保监会规定的上限相差不多，如第一年为50%，第二年为25%，第三年为15%。

　　保障：优于趸缴

　　根据投连险规定，投连险的保障比例不得低于签发保单时个人账户价值的5%，如果一次性缴纳保费20万元，那么保障的金额不得少于4万元，而且必须提供意外死亡和非意外死亡的风险保障。对期缴保险产品，保险金额则不得低于基本保险费的20倍，期缴投连险产品中保障的功能进一步加强。

　　目前投连险产品风险保费的收费方式主要有两种，其一是不收风险保费，身故保险金为个人账户价值的105%，其二是风险保费的收费标准与传统寿险费率差不多，投资者可以自由调整保障额度，有利于增加保障。

　　业内人士表示，投连险一般只提供基本的身故和全残保障，如果侧重保障功能，投资者可选择附加重大疾病或意外伤害保险等。据了解，通过附加重大疾病保险、意外保险、重疾豁免保险等，将附加险保费直接进入投资账户，一来可以利用扣费时间差进行投资，二来缓缴时附加险保障继续有效。

　　投资：长期更加有效

　　尽管投连险具有基本的保障功能，但业内人士认为，投连险仍以投资功能为主，建议已经做足基本风险保障的前提下，具备一定风险承受能力的人选择购买。

　　当前市场走势尚未明朗的情况下，可以考虑期缴投连险来避免选时带来的风险，但这种投资至少要持续7年才能见到效果。