广发、浙商隔空打起口水仗 侨兴事件理赔陷困局

　　招财宝侨兴项目逾期事件继续发酵，浙商财险和广发银行的“真假保函”已然成为新的“萝卜章”事件，投资者理赔陷入困局。

　　广发、浙商隔空打起口水仗

　　广发银行和浙商财险近日借助公告隔空开打口水仗。近日，继广发银行对媒体公开表示保函为假后，浙商财险发布多份证据，呈现保函出具全过程，“打脸”广发银行“假保函说”。仅隔一日，广发银行官网刊登公告表示侨兴私募债相关担保文件、公章、私章均系伪造。同时，广发银行表示鉴于该事件涉嫌金融诈骗，已向当地公安机关报案，一切以公安机关调查结论为准。

　　实际上，保函真假决定了此次招财宝侨兴项目逾期事件由谁来抗下这亿元“巨雷”。据了解，“保函”，又称保证书，是银行应保险公司的请求，向第三方开立的一种书面信用担保凭证，保证在申请人未能按双方协议履行起责任或义务时，由担保人代其履行经济赔偿责任。也就是说，一旦侨兴债违约，按照合同，广发银行惠州分行将代替浙商财险向投资者赔付。

　　浙商净利为负难扛“巨雷”

　　根据保险合同的约定，浙商财险的绝对免赔率为零，就是必须赔付，不能免责。然而今年以来浙商财险一直处于亏损状态，若保函为假，能否以一己之力抗下赔付存疑。

　　根据三季报数据显示，浙商财险注册资本15亿元，前三季度保险业务收入为23.79亿元，净利润为-1.04亿元，较今年二季度净利润亏损1.03亿元，一季度亏损1.05亿元并无明显改善。而根据保监会数据显示，浙商财险近几年都盈利状况不佳，2013年至2015年该保险公司净利润分别为-0.55亿元、0.38亿元、0.52亿元。截至2016年前三季度末，浙商保险净资产约13亿元，而此事的风险敞口或高达11亿元。

　　值得注意的是，浙商财险官网还分别为8月3日和10月25日发布两则人事调整公告，其公司副总经理金武及董事长梅晓军被双双降职。保监会还曾在11月8日发布的公告表示，“鉴于近期你公司前员工涉嫌"老鼠仓"案件并接受立案调查，我会决定即日起暂停你公司股票投资能力备案。”

　　“萝卜章”也可能承担责任“真假保函”各执一词，那么责任到底由谁来承担？对此，笔者咨询了某律师事务所郝律师，他认为员工私刻印章签合同导致他人受损，因属表见代理而由公司承担责任。因此协议是否有效，要看涉事人在公司所担任的职责，在公司中是否已有一定的认知身份，是否经常代表公司对外出具合同。而值得注意的是，一旦法律认定事件性质为“表见代理”，这意味着协议有效，签订合同的广发银行即便是“萝卜章”也要承担法律责任。

　　实际上，保监会一直对网络平台保证保险这类业务持以谨慎态度。早在今年1月末，保监会曾发布《保监会关于加强互联网平台保证保险业务管理的通知》，针对互联网平台保证保险业务存在的问题，重点对互联网平台选择、信息披露、内控管理等提出要求。而在此次违约事件发生之前，保监会又已向各保监局和各财险公司下发《中国保监会关于进一步加强互联网平台保证保险业务管理的通知（征求意见稿）》，拟从产品开发、保险金额控制、承保能力等多方面加强监管。

　　甘沺