传统教育年金因收益偏低逐渐退市 投连险出位

　　适者生存，保险产品市场亦是如此。

　　2007年以来，陆续有保险公司推出新的教育年金险，尤以投连险抢眼。目前市场上销售的少儿投连险有中美大都会人寿的“少儿成长先锋保障计划”、“友邦少儿财富通B款”以及中意人寿的“辉煌未来投资连结保险”。

　　教育年金市场更新换代如此之快，最主要的原因还是旧有的教育年金产品收益太低。目前看来，教育年金保险的年收益率一般在2.5%左右，有的收益甚至比不上储蓄。

　　保险公司转动脑筋，纷纷推出新的教育年金险，通过投连险搭乘了保险公司在资本市场专业运作的大船，理财收益大幅提高。

　　传统教育年金强制储蓄

　　收益率偏低

　　记者咨询的十来家保险公司客服代表都表示：传统教育年金是固定收益，收益有保证，但是收益率却并不是很高。这种购买保险的方式也就是起到一个零存整取的强制储蓄的作用。

　　友邦人寿的杨小姐告诉记者：传统教育年金适合经济收入一般的家庭，一个几个月的孩子，如果购买传统教育年金保险，每年缴费6000-8000元，缴费到17周岁，则可以获得高中每年1万的教育金，大学每年2万的教育金。

　　需要说明的是，不管给孩子还是给大人买保险，都要根据自己的经济能力量力而行。

　　泰康人寿推出的“泰康阳光旅程两全保险”附加教育年金则是0岁的小朋友，每年缴费3858元，缴费期为10年，即可在15、16、17岁获得每年3000元的高中教育金，18、19、20、21岁时每年获得8000元的大学教育年金，30岁时可以获得10000元的满期金。投保人共计缴费38580元，可领取51000元。收益率仅为2.5%—3%左右。

　　记者计算了一下其他保险公司的教育年金保险，收益率也都在3%左右上下浮动。至于红利，中美大都会的一位工作人员对记者表示：“红利有其不确定性，咱们几乎可以忽略它的存在，不是大家作为参考指标的一个重要方面。再说，教育年金存期也仅为15年左右或者更短，投资时间不是很长，红利复利也就有限。”

　　传统教育年金+少儿投连险

　　安全且获益空间大

　　针对传统教育年金收益率偏低，满足不了市场需求的现状，很多保险公司推出了少儿投连险，必须捆绑在少儿教育年金上才可以购买，收益率一般可以达到5％以上。

　　目前市场上销售的少儿投连险以中意人寿的“辉煌未来少儿教育年金保险”和“辉煌未来理财投资连接保险”的复式理财计划比较知名。此外，还有中美大都会在北京、广州、深圳三地同时推出的仅针对花旗银行客户的少儿投资连结保险产品“少儿成长先锋保障计划”。

　　以中意人寿的教育年金为例，由“锦绣前程”到“辉煌未来”，再到今年推出的“愿望树”，每一步都是根据市场需求以及变化做出的产品调整。“辉煌未来”重视高收益，但是对投保客户的经济基础要求也很高，并且这款产品更多的只针对少儿本身的利益保障，对于作为投保人的父母则没有附加的保障。正是为了弥补这一点的不足，新推出的“愿望树”则把孩子和父母作为一个整体在一张保单中都有所体现。

　　例如：陈先生，35周岁，为其1岁的儿子投保了“辉煌未来教育年金投资连结保险”这款少儿投连险产品，每年缴纳保费57898元(另附加10万的少儿重大疾病保险，2万元的少儿意外伤害保险)，作为儿子的教育储蓄金。陈先生计划缴费到孩子15周岁，共计缴费810572元，按中等红利和中等投连收益，陈先生可获得1972274元的收益，收益率为5.51%

　　中意人寿的代理人吴小姐告诉记者：少儿投连险的推出是为了满足很多客户对原有教育年金收益不大的需求而于2007年新推出的产品。一方面传统教育年金保证了收益，另一方面，少儿投资理财连接保险初始费用低于普通投连险近45%，进入个人账户的资金比例更大，投保人获得收益自然也就更大，所以家里有小孩的父母，首要建议投连险以少儿教育年金附加险的形式购买。

　　中美大都会资深寿险规划师章先生则对记者表示：孩子的教育年金以投连险的形式购买是收益空间最大的，现在相对2007年的投连点位来讲，已是比较好的买入时机。

　　章先生还表示：目前，中美大都会的投连险针对少儿客户并没有初始费用方面的优惠。

　　理财师

　　储备孩子教育金

　　收益性稳定性是考虑重点

　　章海标

　　中美大都会首席资深寿险规划师，持有证券、基金、期货从业资格

　　俗话说：“教育是给孩子最好的财富。”为人父母者，都希望为孩子打造最好的教育。而好的教育，意味着更多的财务储备。

　　在目前复杂、多变的资本市场，通过什么方式什么产品来进行储备，值得家长们慎重思考。一般来讲，教育储备由于周期长，不涉及流动性问题，收益性和稳定性是考虑的重点。因此，像教育年金保险、万能险、投连险等保险产品，都是可以选择的工具。其中，投连险由于其灵活性、收益性等特征，是最适合作为教育储备的工具之一。

　　特别需要提醒的是，家庭成员中，如果家长（特别是家庭的经济支柱）的保障不是特别充足，作为教育储备的投连险最好做在家长身上。因为投连险除了储蓄投资功能外，还有灵活强大的保障功能（主要是寿险），这样，万一作为家庭经济支柱的家长发生极端风险，如身故或全残，保险公司还能提供额外的保险金给付。这样，就能实现“双保险”——也就是说，家长平安无事时，用投资来储备教育金；即使万一家长发生风险投资被迫中断，保险金给付部分，也能保障孩子的教育金要求。

　　当然，不同的家庭财务状况不同，风险承受力和风险偏好不同，因此，储备教育金的方式也要因人而异。